第38节：热钱狂涌中国：中国人如何应对(6)

　　股指期货和融资融券对于中国股市自身机制建设有好处，但是，我们也要防止这些工具被用作搞金融战争的工具。现在大量的热钱也是从这里进来的，一个过山车，就把失业经济和储蓄消灭得差不多了。我们希望这种事情不要发生，同时，我们希望切断国企上市圈钱的游戏，这些圈钱者和以虚拟的股份换取真金白银的伎俩，是掠夺中国储蓄和破坏经济发展的的工具。大量的信贷资金转化为热钱，大量的储蓄跟进从而被套牢，这样的金融分配行为，在某种意义上来说，是一种畸形的放纵。监管层应当立即清醒起来，要知道这是破坏我们金融系统的损招，是打垮我们好不容易建立起来的制造业体系的核弹头。

　　?设两道防护网

　　第一道防护网是加强对短期资本流动的管理，首先把热钱挡在国门外，热钱将无法获得投机收益。2010年11月9日国家外汇管理局发布了《关于加强外汇业务管理有关问题的通知》，主要是防范热钱违规流入，其中包括严查内地在境外上市的公司IPO资金回流；将来料加工收汇比例统一由30%调整为20%；严查H股IPO资金回流；来料加工收汇比例降至20%；严格结售汇综合头寸管理等措施。尽管我国对外资的流入有严格的限制，但是热钱无孔不入，完全防范几乎是不可能的，这些外资往往还通过独特的灰色途径进入，混在贸易、直接投资渠道中，我们几乎不能对其进行阻止，因为要堵塞这些渠道，成本可能极其高昂，甚至会对经济产生负面影响。

　　第二道防护网是用“池子圈钱”。央行行长周小川就监管入境热钱所作的“池子”比喻引发了市场热议，央行副行长马德伦对此解释，指出“池子是一个政策的组合”，包括存款准备金率调整等调控工具。在国内，热钱流入，外汇占款会增加，同时为了控制货币供应量的上升，央行须发行央票、正回购或提高法定准备金率进行冲销干预，把资金冻结在中央银行的池子中。中国人民银行2010年11月10日宣布上调存款类金融机构人民币存款准备金率0．5个百分点，2010年10月央行已对6家银行进行实行差别化上调存款准备金率，冻结的资金约6000亿元。央行通过公开市场业务和提高法定准备金率冻结流动性主要是从总量上来管理流动性，也就是周小川行长所说的总量对冲措施。

　　?打破目前对外依存的经济增长模式

　　要根本摆脱结构型“流动性过剩”问题的纠缠，走出“负利率”怪圈，稳定亢奋的市场，治本之策在于打破目前对外依存的经济增长模式(生产投资—大量出口—拼命储蓄—外储膨胀—流动性过剩)。

　　其中，企业自主创新能力的提高、消费者社会福利体系的完善将起到至关重要的作用。而目前加息等宏观调控政策只是为结构调整争取时间，虽然它们的成本已变得越来越大。

　　5．国民反热钱：买黄金制热钱

　　作为中国的国民，防御热钱最好的办法就是主动去买黄金。因为热钱之所以泛滥，它的根本原因在于美元的滥发。美元滥发，通过美元的货币霸权，能把其他国家的财富变成自己的。因为美元通货膨胀和美元贬值，实际是把别人的钱装到自己的口袋了，所以如果想真正意义上的反击热钱，我们必须要有办法去遏制、制衡美元的滥发，而遏制美元滥发最好的方法就是买黄金，而且一定要买实物黄金。

　　实物黄金是最诚实的，它不会骗人。我这里面提出一个测算，如果每个中国人平均花500块钱买2.5克黄金，就相当于我们一年买2000吨黄金并且沉淀下来，变成中国的，这样就会对美元的滥发形成一个非常有利的制衡，就会使热钱的野狼军团分崩离析。

　　如果我们买2000吨黄金，黄金价格就会大涨，黄金价格一涨，一旦进入上升通道，全球的钱都会去追捧黄金，大家都追捧黄金时，美元那些金融衍生品就没有办法再维系、再去掠夺别人的钱了，这样美元就会收缩，进一步贬值，美国会承受外部压力，不得不面对它经济的根本问题——真正的问题。它真正的问题就是它的金融衍生品太多、太滥，而它物质的生产是很有限的，这两者对立得越来越厉害，你要想办法让它转变观点，不要总去搞投机，搞金融衍生品，而要真正多创造真正的物质财富。

本文摘自《热钱阴谋》

---

　　 推动经济走向崩溃的幕后黑手：热钱阴谋 通货膨胀、股市过山车、高不可攀的房价、人民币大幅度升值……这一切的背后都有一个我们看不见的影子——热钱。热钱是国际金融寡头势力潜伏在各个国家的“野狼兵团”。他们就是试图让“羊群”疼痛恐惧，四散奔逃而不得出路，再赶“群羊”跌入挖好的陷阱中，令其心理溃败，束手就擒。热钱是“狼”，哪里有投机收益，哪里就会有狼群的嗜血相争，牟取暴利。热钱是造成全球金融市场动荡乃至金融危机的重要根源，无论是发生在1994年的墨西哥金融危机，还是1997年的亚洲金融危机，还有2008年的越南金融动荡，热钱都起到了推波助澜的作用。热钱已经成为中国投资者和经济界关注度最高的词汇之一。中国已经改革开放了30年，但是金融和汇率体系却一直尚未完善，这给了嗜血的热钱有机可乘。热钱发动的针对中国人财富的“收割机”战争已迫在眉睫。那么，我们能够最终战胜热钱吗？